Курс ЦБ на 13.11.18:
Доллар - 67,5238
Евро - 76,0926
Прогноз курса на следующий месяц:
Доллар - 60.59 руб.
Евро - 64.57 руб.
ОтзывБанк

30-04-2016

Фьючерсы - что это такое

Фьючерсы - что это такое Содержание статьи:

Многих людей пугают профессиональные термины, поэтому мы постараемся использовать более простые разъяснения и понятным языком объяснить, что такое фьючерсы. Future - в переводе с английского, означает "будущее", именно от этого мы и будем отталкиваться дальше.

Фьючерсы - это сделка (договор), заключенная между продавцом и покупателем. Условия данного контракта подразумевают, что покупатель принимает на себя обязательства купить определенный актив, по истечении некоторого времени, то есть в будущем. При этом указываются точные сроки и объемы покупки. Продавец в свою очередь, соглашается соблюдать условия сделки и предоставить данный актив, точно в срок и в указанном объеме.

Главное, на что необходимо ориентироваться, это стоимость актива. Ведь в соглашении указывается конкретная цена, которая должна будет сохранена в будущем. Таким образом, покупатель получает определенные гарантии и сокращает риски, связанные с возможным ухудшением стабильности на рынке в будущем. В итоге, он получает, своего рода, страховку от будущего повышения цен.

Договор фьючерса, в обязательном порядке, должен содержать:

  1. Наименование предмета сделки, то есть актива.
  2. Объемы поставки (точное количество актива).
  3. Срок поставки (дату передачи актива).
  4. Цену контракта (стоимость актива).

Что такое депозитная маржа

Для того чтобы торговать фьючерсами, необходимо вносить депозитную маржу, которая является гарантией выполнения, принятых на себя обязательств. Данным платежом, покупатель подтверждает, что действительно купит, а продавец - продаст актив. Гарантийное обеспечение подлежит возврату в том случае, если обе стороны полностью выполнили все условия договора.

Прежде чем разбираться, как торговать фьючерсами, мы разберемся в разновидностях и особенностях таких контрактов.

Поставочные контракты фьючерса

Что такое поставочные контракты фьючерса? Это договор, главным аспектом которого является момент поставки актива и дата истечения действия сделки. Актив передается в указанную дату и контракт считается исполненным, при поступлении оплаты. Фьючерсные сделки аналогичны расчетным, поскольку могут заключаться в условиях срочной купли - продажи актива. Самой крупной срочной площадкой России является рынок Forts, где продаются финансовые инструменты. К поставочным контрактам относятся такие соглашения как поставка сахара, фьючерсы на акциях и многие другие.

Поставочные договора являются излюбленным инструментом спекулянтов, поэтому они практически не ликвидны. Крупные институционные инвесторы и прочие компании предпочитают торговать в условиях страхования, и ориентироваться на снижение рисков, касательно будущего повышения цен.

Расчетные контракты фьючерса

Теперь необходимо понять, что такое расчетные контракты. Большая часть фьючерсов срочного рынка относится к расчетным сделкам. Здесь нет понятия "поставки", поэтому обязательства приобретают несколько другую форму. Расчетные фьючерсы выражаются в виде прироста прибыли или повышении убытков. Все изменения отражаются на расчетном счете и отслеживаются каждый день. В качестве примеров подобных сделок выступают:

  • фьючерсы на разницу курсов валют и валюту в целом;
  • фьючерсы на индексы.

При заключении расчетного контракта, не обязательно ориентироваться на дату истечения договора. Купленный контракт можно передать в продажу, уже в день его заключения. В день окончания срока действия сделки, не происходит передачи актива или других действий. При этом, брокер закрывает имеющуюся позицию, расчеты которой производятся по цене на момент закрытия. Обращение подобных финансовых инструментов продолжается в течение 6 месяцев, а наиболее активными считаются первые три.

Как торговать фьючерсами

Фьючерсы - что это такое

Данный вид торговли подразумевает высокие риски для трейдера, но он способен приносить большие доходы. Прибыльность оправдывается гарантийным обеспечением, которое именуется термином "кредитное плечо". Гарантии могут обойтись в несколько раз дороже, нежели сам контракт. Поэтому образуется относительная величина прибыли, существенно превышающая доходы от торговли акциями и облигациями. При этом необходимо ориентироваться на сроки торговли. Например, однодневные контракты (либо краткосрочные сделки, в пределах нескольких дней) удерживать более рационально, нежели более длительные сделки. Долгосрочные позиции достаточно сложно удерживать или прогнозировать, ввиду повышенного риска слишком большой просадки.

Торговля производных ценных бумаг подразумевает некоторые особенности, которым следует уделить особое внимание:

  1. Стратегия торговли.
  2. Страхование и контроль рисков (капитала).
  3. Соблюдение дисциплины трейдинга, то есть понимание процессов.

Пример расчета ожидаемой прибыли при торговле индексом РТС:

При покупке одного контракта, Вы можете затратить всего лишь около 12 тысяч рублей. На счете можно резервировать только гарантийное обеспечение. Цена сделки при этом составит 150 000 пунктов, которая достигает 160 000, буквально за несколько дней. Подобные скачки характерны для крупных трендов. В данном случае, ваша прибыль равняется 10 000 пунктов - чуть более 6 тысяч рублей. Полученный доход вполне приемлем.

Что такое торговля фьючерсами, можно понять на официальном сайте. Прежде чем приступать к управлению финансовыми инструментами, рекомендуется обратиться за помощью к профессиональному брокеру. Для удачного старта и прибыльной торговли, следует внимательно изучить курсы по обучению методам торговли.

Если данный метод инвестирования показался Вам слишком сложным или Вы решили опробовать другие инструменты торговли, мы предлагаем изучить другие методы заработка:

  • заработок на акциях в условиях кризиса;
  • принципы торговли на бирже;
  • где и как купить акции Facebook и Apple;
  • с чего начинать и как стать инвестором.

Прежде чем приступать к биржевой торговле, нужно разобраться в основных принципах функционирования рынка и овладеть некоторыми навыками. Ведь даже открыв банковский депозит, необходимо понимать уровень риска и уметь планировать возможное получение прибыли в будущем. Поэтому такое понятие, как диверсификация рисков, может оградить неумелого трейдера от возможных убытков. В условиях кризисной экономики, очень важно вовремя спрогнозировать падение цен и неизменно оставаться на плаву.

Расскажите о статье друзьям:

Категория: Уроки финансовой грамотности

Фьючерсы - что это такое - комментарии:

Оставить комментарий
Имя:*
E-Mail:
Отзыв:
Полужирный Наклонный текст Подчеркнутый текст Зачеркнутый текст | Выравнивание по левому краю По центру Выравнивание по правому краю | Вставка смайликов Вставка ссылкиВставка защищенной ссылки Выбор цвета | Скрытый текст Вставка цитаты Преобразовать выбранный текст из транслитерации в кириллицу Вставка спойлера
Введите текст с изображения: *